Investitorii s-au năpustit pe acțiunile Electro-Alfa International. Expansiune în domeniul feroviar

Acțiunile Electro-Alfa International, companie cu implicare în domeniul feroviar, s-au vândut ca pâinea caldă.

Oferta publică iniţială prin care Electro-Alfa International a scos la vânzare până la 65,9 milioane de acţiuni noi, echivalentul a aproximativ 35% din capital, a fost închisă anticipat vineri, cu câteva zile înainte de termenul stabilit, ca urmare a unui interes ridicat din partea investitorilor. Oferta a fost aprobată de Autoritatea de Supraveghere Financiară la finele lunii ianuarie, așa cum am scris atunci.

Potrivit informaţiilor publicate de Bursa de Valori Bucureşti, atât tranşa investitorilor instituţionali, cât şi cea de retail au fost suprasubscrise, ceea ce a determinat compania şi intermediarii să oprească subscrierile la finalul şedinţei de tranzacţionare din 6 februarie. Pe retail sunt ordine pentru 383 milioane de acţiuni, adică 3,4 miliarde de lei. Cel mai mare interes a venit din partea investitorilor de retail. Estimările preliminare indică o suprasubscriere de aproximativ 5.800% pe această tranşă, ceea ce înseamnă că cererea a depăşit de aproape 60 de ori numărul de acţiuni alocate micilor investitori. În astfel de situaţii, alocarea se face pro-rata, iar investitorii primesc doar o fracţiune din titlurile subscrise.

Oferta a început pe 2 februarie, în baza prospectului aprobat de Autoritatea de Supraveghere Financiară, iar decizia de închidere anticipată a fost luată împreună cu intermediarii operaţiunii, Swiss Capital şi UniCredit Bank.

Calendarul următor prevede anunţarea alocărilor şi a factorului pro-rata pe 9 februarie, realizarea tranzacţiei pe 10 februarie şi decontarea pe 12 februarie. Listarea efectivă a acţiunilor pe piaţa principală a BVB este estimată pentru începutul lunii martie, sub simbolul bursier EAI.

Electroalfa activează de peste trei decenii în producţia de echipamente electrice şi soluţii pentru infrastructură energetică, fiind prezentă în proiecte de distribuţie şi modernizare a reţelelor. Potrivit prospectului, fondurile atrase prin oferta publică urmează să fie direcţionate către extinderea capacităţilor de producţie, investiţii în tehnologii şi digitalizare, dezvoltarea portofoliului şi susţinerea expansiunii externe.

Închiderea anticipată a ofertei plasează tranzacţia printre cele mai dinamice listări din ultimii ani la Bucureşti, într-un context în care interesul pentru companii din energie şi infrastructură a crescut, iar lichiditatea pieţei s-a consolidat. Seria de suprasubscrieri semnalează disponibilitatea capitalului local de retail de a participa la oferte publice inițiale, fenomen vizibil şi la alte oferte recente, unde cererea a depăşit semnificativ volumele disponibile.

---

---

Preluări de companii în domeniul feroviar

Acționariatul societății era deținut înainte de vânzarea acțiunilor în proporție de 80% de Gheorghe Ciubotaru și 20% de Electro-Alfa Management SRL.

Electro-Alfa International a preluat sau este în curs de preluare a trei companii importante din domeniul feroviar. Tranzacțiile sunt derulate prin intermediul Electro Alfa Servicii Inginerie, parte a grupului Electro-Alfa, care furnizează servicii de proiectare electrică și mecanică, ofertare, livrare, instalare, punere în funcțiune și service pentru echipamentele livrate.

Cele trei companii, toate din Craiova, sunt următoarele:

• SPIACT Craiova SA. Societate de producție industrială, aparataj de centralizare și telecomandă pentru căi ferate, ale cărei produse, servicii și lucrări se adresează în principal infrastructurii feroviare. Compania craioveană este producător feroviar, de peste 50 de ani în serviciul siguranței pe calea ferată.
• R&D Enginery 4.0 SRL. Compania desfășoară activități de prelucrări mecanice pentru subansamble destinate macazurilor și barierelor feroviare.
• Longreen Prod SRL. Societatea are ca obiect principal de activitate executarea lucrărilor de instalații electrice în sectorul feroviar.